Wyniki funduszy nie muszą być lepsze od benchmarku

Benchmarki są stosowane przez większość towarzystw funduszy inwestycyjnych (TFI) działających na polskim rynku funduszy. Zasadą jest, że wzorzec ten powinien być tak ustalony, aby jak najlepiej odzwierciedlał zachowanie się zmiennych rynkowych (np. zmian cen instrumentów finansowych) najlepiej oddających cel i politykę inwestycyjną funduszu. Jest to również narzędzie komunikowania się funduszu z jego inwestorami poprzez przybliżenie im profilu funduszu w kontekście relacji ryzyko-zysk. Niekiedy założenia polityki inwestycyjnej i strategii inwestycyjnej funduszu nie są zbyt precyzyjnie określone, aby inwestor mógł bliżej dowiedzieć się, w jaki sposób będą inwestowane jego środki. Dlatego wykorzystanie tego wzorca może być bardzo pomocne. Również w przypadku funduszy inwestycyjnych, które dopiero rozpoczynają działalność (kiedy nie jest znany przykładowy skład portfela lokat funduszu), benchmark może służyć jako pewien punkt odniesienia i oszacowania potencjalnej zmienności (wahań cen) wyników funduszu, a co za tym idzie - do lepszego oszacowania ryzyka inwestycji w taki fundusz.