Pozyskiwanie kapitału lub środków obrotowych

Na ogół znane są korzyści podatkowe z leasingu, natomiast wciąż mała jest u przedsiębiorców wiedza dotycząca innych korzyści finansowych. Poza łatwiejszym dostępem do leasingu niż do kredytu ze względu na łagodniejsze kryteria ustalania zdolności leasingowej w stosunku do zdolności kredytowej, ogromne możliwości leasingu wynikają z techniki refinansowania inwestycji. Bezpośrednio służy jej leasing zwrotny.

By zdobyć środki obrotowe na działalność dzięki posiadanemu majątkowi, można postąpić dwojako: zaciągnąć pożyczkę hipoteczną, wykorzystując księgę wieczystą posiadanej nieruchomości do zabezpieczenia długu poprzez ustanowienie w niej hipoteki albo skorzystać z leasingu zwrotnego.

Ujmując rzecz najprościej, leasing zwrotny polega na tym, że finansujący odkupuje od korzystającego rzecz, która stanowiła własność korzystającego, by potem oddać mu ją w leasing, głównie operacyjny. Taki tryb postępowania służy uwolnieniu kapitału zamrożonego w składniku majątku, który przeszedł już na własność przedsiębiorcy. Tak pozyskany kapitał może być następnie wykorzystany w dalszych planach inwestycyjnych.

Celem tego typu umowy leasingowej jest poprawa płynności finansowej przedsiębiorstwa oraz uwolnienie zamrożonego kapitału. Istota tej umowy polega na tym, że leasingobiorca odsprzedaje leasingodawcy swój majątek za gotówkę, a następnie korzysta z niego na podstawie umowy leasingu.

Ogólnie można stwierdzić, iż leasing dla finansowania nieruchomości jest sposobem niezwykle ważnym i potrzebnym. Daje bowiem możliwość skorzystania z wariantu pośredniego między wynajmem a zakupem.

Przy czym finalnie w grę wchodzą oba te rozwiązania, a ostateczną decyzję można odłożyć na zakończenie umowy leasingowej. Co ważne, pozwala wliczyć w koszty działalności lub przychodów z najmu raty w nieograniczonej wysokości, dzięki czemu można w 10 lat zastąpić trwającą standardowo np. 40 lat amortyzację podatkową.

Przykład: przyszły przedsiębiorca, który planuje świadczyć usługi przeznaczając na ten cel część własnego domu lub mieszkania, może skorzystać z leasingu zwrotnego. Pozyska w ten sposób środki na zakup środków trwałych, w tym nawet samochodu, niezbędnych do prowadzenia działalności.

Nie ma też przeszkód, by po upływie umowy leasingu, zazwyczaj po 10 latach, mógł ponownie stać się właścicielem tej nieruchomości.

Ze względów podatkowych optymalnym rozwiązaniem jest sprzedaż nieruchomości jeszcze przed rozpoczęciem działalności. Wówczas bowiem przychód lub dochód ze sprzedaży może być zwolniony z podatku, gdy przyszły przedsiębiorca jest jego właścicielem od co najmniej pięciu lat. Natomiast gdy nieruchomość już zostanie wpisana do ewidencji środków trwałych i stanie się składnikiem majątku firmy, dochód podlega podatkowi od działalności gospodarczej.

Wszystkie koszty związane z leasingiem zwrotnym mogą być wliczane w koszty działalności przez cały czas trwania umowy leasingowej. Uwolnione zaś w ten sposób środki mogą być w całości wykorzystywane do bieżącego finansowania działalności jako kapitał własny wniesiony do firmy przez przedsiębiorcę.

Leasing zwrotny może dotyczyć wszelkich nieruchomości - także dużych biur czy budynków mieszkalnych wybudowanych pod wynajem. Dzięki temu inwestorzy odzyskają szybko kapitał, który mogą przeznaczyć na kolejne inwestycje tego typu lub nawet cele obrotowe.

Dla przykładu jak korzystać z leesingu zwrotnego także dla sfinansowania innych potrzeb firmy przyjmijmy, iż przedsiębiorca pozyskał (np. w drodze darowizny) lokal użytkowy o wartości 200 tys. zł. Lokal ten chciałby wykorzystać dla rozbudowy firmy. Jednocześnie jednak potrzebuje środków finansowych na inwestycje związane z przygotowaniem w tym lokalu miejsc pracy, głównie technologii oraz sprzętu komputerowego o wartości zdecydowanie wyższej niż wartość budynku (np. 500 tys. zł). Jeśli nie ma odpowiednio dużych środków własnych, nie uzyska na ten cel kredytu w takiej wysokości. Gdy zdecyduje się na leasing zwrotny, może np. uzyskać od firmy leasingowej 180 tys. zł w gotówce oraz prawo do korzystania z budynku na podstawie umowy leasingu operacyjnego przez 10 lat z opcją ponownego wykupu. Dzięki temu może uzyskać kredyt potrzebny do zrealizowania wszystkich planów (np. w wysokości brakujących 320 tys. zł), jeśli tylko jego zdolność kredytowa na to pozwala.