Jak wykorzystać fundusze inwestycyjne w firmie

Przedsiębiorstwa posiadające nadwyżki finansowe coraz częściej powierzają je funduszom. Największą zachętą są atrakcyjne wyniki. Taka inwestycja nie jest pozbawiona ryzyka, ale łatwo można je minimalizować, przestrzegając kilku prostych zaleceń.

Oferowane klientom instytucjonalnym produkty cechuje różny poziom ryzyka i różny poziom możliwych do osiągnięcia stóp zwrotu. Mamy więc do dyspozycji fundusze bezpieczne gdzie środki lokowane są głównie w obligacje i bony skarbowe, są fundusze mieszane mające w swojej strukturze obok instrumentów bezpiecznych także akcje spółek notowanych na giełdzie, dostępna jest wreszcie szeroka paleta funduszy agresywnych dla klientów świadomych ryzyka i z dużym apetytem na zysk.

Warto podkreślić przewagę tej formy inwestycji nad lokatą bankową. Obok wspomnianej premii w postaci możliwej do uzyskania stopy zwrotu zainwestowane środki są płynne i w zasadzie w każdej chwili do naszej dyspozycji. W przypadku wycofania pieniędzy nie tracimy tak jak w przypadku lokaty wypracowanych zysków. Powierzone pieniądze są bezpieczne i nawet bankructwo towarzystwa, które nimi zarządza, nie może uszczuplić naszych zasobów, ponieważ fundusz jako podmiot mający odrębną osobowość prawną nie może upaść.

Zainwestowanie środków firmowych to niejedyna możliwa forma współpracy przedsiębiorców z towarzystwami funduszy inwestycyjnych. W obliczu słabości systemu emerytalnego coraz większą popularność zyskują pracownicze programy emerytalne (PPE) oferowane przez pracodawców swoim pracownikom. Taki program jest niezwykle skutecznym motywatorem dla kadry pracowniczej i skutecznie powstrzymuje najlepszych pracowników przed zmianą pracodawcy. Korzyści dla wszystkich stron są więc bardzo wymierne.

Konstrukcja programu jest prosta, pracodawca opłaca składkę (do 7 proc. wynagrodzenia pracownika), która następnie jest inwestowana w jednostki uczestnictwa wybranego funduszu. Dostęp pracownika do zgromadzonych środków jest ograniczony. Intencją ustawodawcy było skonstruowanie mechanizmu skutecznie zabezpieczającego przyszłość osób objętych PPE. Pracownicze programy emerytalne staną się niebawem istotnym czynnikiem silnie oddziałującym na rynek pracy, zarówno z punktu widzenia pracodawców, jak i pracowników.

Dla samych przedsiębiorców (osób fizycznych prowadzących działalność gospodarczą), którzy przecież też kiedyś emerytami stać się muszą, dostępna jest inna atrakcyjna formuła inwestycyjna mogąca skutecznie zabezpieczyć jesień życia. Indywidualne konto emerytalne (IKE) oparte na funduszach inwestycyjnych jest prostym programem, który może ułatwić nam pomnażanie kapitału z myślą o przyszłości, oferując równocześnie przywileje podatkowe.

Komentarz przedstawia opinie autora, a nie instytucji, z którą jest związany.

@RY1@i02/2011/247/i02.2011.247.218000100.802.jpg@RY2@

Rafał Madej, dyrektor departamentu rozwoju PKO TFI

Rafał Madej

dyrektor departamentu rozwoju PKO TFI